[icoder_header]

پویایی بازار

طبق نظر یوجین فاما اقتصاددان آمریکایی که در سال 2013 برنده جایزه نوبل اقتصاد شد:

بازار کارا بازاری هست که همواره قیمت تمام اطلاعات را بطور یکسان منعکس می کند و این اطلاعات با سرعت بسیار بالایی روی حرکات بازار تاثیر می گذارد.

این موضوع نشان دهنده این است که همه سرمایه گذاران در بازار از اطلاعات مشابه‌ی آگاهی دارند و این باعث به وجود آمدن شاخص مناسب و خوبی برای تعیین ارزش سرمایه گذاری است .

مهمترین خصوصیتی که بازار کارا دارد و ما در اینجا با آن کار داریم، در مورد گذشته بازار است.در بازار کارا گذشته قیمت هیچ تاثیری بر روی رفتار حرکت قیمت در آینده نخواهد داشت.

از این جمله دو برداشت خیلی مهم می توان داشت:

اول این‌که ما برای تحلیل بازار اصلا احتیاجی به گذشته قیمت نداریم و نیاز نیست زوم کندل ها را به قدری کوچک کنیم که تعداد خیلی زیادی کندل را بخواهیم ببینیم.

دوم اینکه تحلیل تکنیکال که برگرفته از مالی کلاسیک است نمی تواند توجیه مناسبی برای پیدا کردن بهترین موقعیت های معاملاتی و کسب درآمد پایدار در بازار باشد .

چون کاری که مالی کلاسیک انجام می دهد این است که گذشته بازار را بررسی و سپس بر روی حرکات قیمت قانون گذاری می کند و انتظار ایجاد مجدد آنها در آینده طبق قوانینی که قرار داده است را دارد .

پویایی بازار و اصل توالی تصادفی باعث می شود که به علت آنکه تعداد زیادی معامله‌گر در بازار حضور دارند وهر اقدام معاملاتی در هر لحظه امکان دارد انجام دهند ؛ اتفاقات مشابه‌ی در حال بازار رخ دهد که قبال در گذشته بازار رخ داده است اما به این معنی نیست که ما می توانیم روی این موارد سرمایه گذاری کنیم ، چون ذاتا هیچ دلیل و منطقی پشت آن‌ها وجود ندارد.

توالی تصادفی در مورد معاملات سود ده یا ضرر ده ما هم دیده می‌شود .مثال فرض کنید که معامله‌گری بطور تصادفی در یک روند صعودی قرار گیرد و4 معامله پشت سر هم سودده داشته باشد و فوق العاده به خود مغرور گشته وحتی خود را گرگ وال استریت بخواند حال بعد از مدتی ، روند تغییر نماید و3 معامله پشت سر هم ضرر ده ، ایجاد شود وشدیدا افسرده و از معامله گری سرخورده و مانند گرگی که دندانهایش را کشیده اند گردد .

معامله‌گر خوب کسی است که بتواند این‌ها را از هم تشخیص دهد ، یعنی بر اساس دانش و اطلاعاتی
که از بازار دارد وهمچنین اتفاقاتی که در بازار در حال رخ دادن می‌باشد ، تا یک اندازی می‌تواند این‌ها را کنترل نماید و بر اساس چیزهایی که بلد است ، آن‌ها را از هم تفکیک نماید و به خود بگوید :در این بازار باتوجه به اتفاقاتی که رخ داده،کنترل چه چیزهایی دست من بوده و کنترل چه چیزهایی در دست من نبوده است.

در برخی موارد معامله‌گران فکر می‌کنند که اگر از الگویی خاص یا سیگنال فلان اندیکاتور استفاده نمایند سود خوبی بدست می آوردند و دلیل آن را این‌گونه بیان می‌نمایند که چون 10 بار مثال این الگو دیده شده و جواب داده ، این بار هم جواب خواهد داد ؛ اما مسئله مهم اینجاست که از هزار بار که این اتفاق افتاده و 10 مرتبه آن را که منتهی به سود گشته آن هم در یک شرایط یا روند خاص ما ملاک قرار داده ایم و به آن 990 مورد دیگر توجه ننموده ایم .

پس فارغ از هر روشی که معامله‌گر از آن استفاده می‌نماید الگوهای کندلی ، هارمونیک ، فیبوناچی ، پرایس اکشن و یا هر روش دیگر ، باید ببیند این روش چقدر پراکندگی دارد یعنی چند بار از چند بار اتفاق افتاده ، مثال اگر از الگوهای کندلی استفاده میک‌نیم باید ببینیم از هزاران کندلی که در چارت دیده می‌شود ، مثال استفاده آن الگو چند بار جواب داده . 10 بار از 500 بار یا 10 بار از 20 بار یا کمتر و اگر بطور تصادفی چند بار اتفاق افتاده باشد قابل استناد نیست.

در بازار هم به همین شکل است پس ما باید حواسمان باشد. که آیا این سرنخ ها و تکنیک هایی که از آنها داریم استفاده می کنیم پشتوانه ی علمی و عملی دارند، که ما مطمئن باشیم توالی تصادفی نیستند؟ و ما دچار احتمالات و تصادفی بودن بازار نشدیم ؟

در روش پرایس اکشن ما قادر هستیم با اطلاعاتی که داریم منظور از اطلاعات یعنی: معامله‌گر بداند در حال حاضر چه کسانی در بازار هستند؟ آیا معامله‌گرهای سازمانی اند،معامله‌گرهای حرفه ای اند یا معامله‌گران خرد؟ از طرفی متوجه شوند این معامله گران در کدام جهت حرکت می کنند. و تا چه موقع در بازار باقی خواهند ماند؟ و نه با اخبار و اندیکاتورها… توالی تصادفی را که همان موقعیت هایی هستند، که به طور مشابه در گذشته هم در بازار شکل گرفته اند ، و بقیه ی معامله‌گران انتظار دارند که قیمت همانند گذشته واکنشی خاص در جهت جدید خودش نشان دهد. اما آن اتفاق نمی افتد، را به راحتی تشخیص دهیم و برای آن موقعیت معاملاتی تصمیم درستی را بگیریم.

پس راه حل چیست؟

استفاده از علم اقتصاد نوین که برگرفته از مالی رفتاری و اقتصاد رفتاری است.مالی کلاسیک علم بررسی گذشته بازار هستولی مالی رفتاری دانش سوگیری های ذهن مردم در رابطه با مسائل مالی است و اقتصاد رفتاری تمرکزش روی رفتارها و اقدامات موثر مردم روی قیمت هست.

[icoder_brokers_sidebar]

3 پاسخ

  1. باسلام مفهوم توالی تصادفی به نظر بنده کمی پیچیدگی داره در کتاب روند های البروکس میخوانیم که هیچ چیز حتی یک کندل دجی کوچک بی دلیل رو چارت شکل نگرفته و با توجه به تجربه ایشان در چشم پزشکی می گویند که اینقدر ارزش چیز های کوچک را درک کرده ام که نمی توان به راحتی از ان ها فقط به این دلیل کوچک هسنتد رد شد

    1. درود برشما جناب رجایی عزیز
      قطعا هرنشانه و حرکتی در بازار از رفتار معامله گران هست اما توالی تصادفی مثل الگوهای تکنیکال می باشد

    2. درود و ارادت جناب رجایی عزیز؛
      البروکس در کلیت ظاهر موضوع درست میگن، اما آیا دانش آمار و احتمالات در بازارهای مالی جا داره یا دانش چشم پزشکی؟

دیدگاهتان را بنویسید

دریافت هدایا و ورود به چارتیکال
Close all
Display none
Chartical rules and regulations
Chartical rules and regulations

Risk disclosure and disclaimer:

Trading in all financial markets, including stocks, currencies, currency pairs, commodities, indices, cryptocurrencies, futures, etc., can lead to large and even irreparable losses to your capital. Therefore, making any transactions in these markets should only be done within the framework of knowing and accepting all the risks.

Due to the general nature of all trading markets, loss is an inseparable part of the trading results of all traders who trade with a variety of methods or tools. So naturally, no matter how you trade in any market, losses are always lurking.

Chartical advises everyone that if you are not yet engaged in trading in the financial markets, avoid doing so. Unless you become aware of all the risks of trading in the financial markets through reliable and scientific sources. All responsibility for the results of trading in these markets is with you.

Chartical collection is only a scientific collection, whose purpose is to improve the knowledge of those interested in financial markets. Chartical does not advertise, promote or encourage trading in financial markets.

Also, all content, trade technology services, artificial intelligence technology services, tools and support, whether free or paid, are only for the personal use of the user (you).

You do not have the right to copy or provide your user panel to others.

In case of violation, legal action will be taken according to the laws of copyright and author's right, and the user's access will be cut off from all services.

In this case, any fees you have paid to Chartical Group or Mr. Ahmadreza Jabal Ameli will not be returned to you, and you have taken away the right of any protest or complaint.

Because this means unilateral termination from your side.

Advertisements, software or companies introduced by Mr. Ahmadreza Jabal Ameli or the Chartical Group are only suggestions, and there is no responsibility for Mr. Ahmadreza Jabal Amili or the Chartical Group.

The research and responsibility of using these software, data or companies is entirely the responsibility of the user (you), and the use of any of them constitutes acceptance of risk and responsibility on your part.

The only certainty in the market is uncertainty.

There is also the possibility of errors in Chartical's data or calculations, although we make every effort to provide good service, but ultimately the decision and responsibility of using Chartical's services rests with you.

We do not make any guarantees for the accuracy of the data and calculations.

Opening a trading account or any activity and transaction, in any of the brokerages or exchanges suggested by Ahmadreza Jabal Ameli or Chartical Group, requires and means accepting the rules and text of the contract, and the agreement between you and the relevant company.

Any reliability, accuracy and speed of service or support are all made by the respective (offered) companies. Any opening of an account or cooperation with brokers or exchanges means accepting the responsibility of the user (you) and does not have any obligation or responsibility for Ahmadreza Jabal Ameli or Chartical Group.

You have waived the right of any protest or complaint against them and the Chartical collection.

All chartical service tools, including trade technology services, artificial intelligence technology, articles, supports, service credit packages, etc., aim to improve the knowledge and skills of traders and those interested in financial markets.

The results of the analysis, predictions, estimates or calculations of any of the instruments, are not signals or trading proposals, etc.

The user (you) is solely responsible for the use of these tools and any profit or loss of trades , and Chartical disclaims all responsibilities.

In Chartical, all the primary data is collected based on the global performance standards of the CFA Institute and processed by mathematical algorithms and finally analyzed with artificial intelligence, but the inherent risks of trading markets still exist and are a potential threat to traders.

Refund:

All chartical online services, including trading technology tools, artificial intelligence technology, data processing, and all service packages, including service usage credit, online service packages and everything else, as well as physical goods, downloads, video training courses or face-to-face, workshops, coachings and workshops cannot be returned, canceled or refunded in any way.

No fee will be refunded under any circumstances.

Because these products or services can be copied and reproduced after purchase; or at the time of purchase, immediately by Chartical or Mr. Ahmadreza Jabal Ameli all the infrastructures for providing the services have been prepared and provided, and the related costs for the infrastructures according to the purchased package or service have been paid.

Just like when a one-month internet package is purchased by a consumer from an operator, but not even 1 minute is used by the buyer. No refund will be made by the operator to the consumer.

As in the example, due to the provision and payment of infrastructure costs for the provision of service to the buyer (consumer) by the operator, there is no possibility of any refund, there is no refund for all Chartical services and products. Because when purchased by the consumer, all infrastructure is paid immediately for the commitment period.

Chartical points:

The points you receive in interactions with the Chartical web application are only virtual points and can only be used on this website, and outside the Chartical web application it has no credit and cannot even be criticized in any way.

Due to security issues and social laws, as well as the personal privacy of the manager or managers, users, professors and analysts, we are prohibited from providing any transactions or transaction history to third parties. And in case of repeating the request or creating a margin and any disturbance, the wrong person's access to all Chartical services will be cut off, and any fees paid by the consumer will not be refunded by Mr. Ahmadreza Jabal Ameli or the Chartical group.

Repeating such a request constitutes a unilateral termination of the contract on your part, and you waive the right of any protest or complaint.

Mr. Ahmadreza Jabal Ameli and Chartical consider it their right to introduce the wrong user as a user of their services and content in social networks, and the user has deprived herself of the authority and right of any complaint or protest.

Also, the wrongful user gives this authority and right to Mr. Ahmadreza Jabal Ameli and Chartical Group, that in case of violation, the wrongful user will be sued and prosecuted by him in the legal authorities.

All the above rules include the brand and name of Mr. Ahmadreza Jabal Ameli and Chartical.

Lifetime subscriptions:

Lifetime subscriptions are valid for as long as Chartical group operates, meaning that lifetime is equal to Chartical's lifetime, not the user's lifetime.

Lifetime subscriptions services correspond to the current services, not the services at the time of purchase of the lifetime subscription. That is, Chartical has the right and permission to unilaterally remove, add or change its services over time in order to improve its services.

If any transfer of subscription to another or any financial or moral or reputational damage is done in any way, the contract will be terminated by the buyer (user) and access to all services of Chartical, Ahmedreza Jabal Ameli and Chartical Collection will be terminated. They have the right to pursue legal actions against the wrongdoer, equal to the losses they have suffered.

Regional and national laws:

Due to the fact that it is almost impossible and unguaranteed to prove the user's place of use of Chartical services, due to the possibility of using IP change tools, any responsibility against the legal restrictions in the user's country is entirely his own responsibility, and Mr. Ahmadreza Jabal Ameli and Chartical Group are exempt from any responsibility against regional or national laws.

Post any message, in any form, on Chartical that is offensive, threatening, political, racist, immoral, pornographic, disrespectful to others and any content about religions will be removed immediately; And your access to all Chartical services will be blocked without any warning, and even if requested by legal and judicial authorities, your information will be provided to them.

Electronic signature:

means any type of sign attached or logically connected to (message data) used to identify the signer of (message data) using a means of remote communication, which means any means that It is used for the sale of goods and services without the physical presence of the supplier and the consumer at the same time, and it is done in the form of a remote contract, which is the request and acceptance of the goods and services between the supplier and the consumer using remote communication devices.

Whenever the law requires a signature, an electronic signature is sufficient.

Do you accept Chartical's rules and regulations?
Yes, I accept the rules
No
بله
خیر

X
Sign up
To display the registration form, the width of the device must be more than 350 pixels
Email *
Edit Email
An email containing a confirmation link has been sent to you. (credit 5 minutes)
Cancel
Login/Register
Help
Request support
Sahar Shirini Your account manager
New request
* History
* Notifications
6:00 - 16:00 (UTC) - 7/24
Choose your topic:
Choose
Choose the title of your request:
Text :
There is no message!
Add attachment: (Maximum size allowed: 3 MB | Allowed formats: jpg / png)
Choose file

Select the file

The file format is not valid!
The file size is more than 3 MB!
Refresh
Title Status Date
No support requests!
Refresh
The file format is not valid!
The file size is more than 3 MB!